政策支持+城建 三个问题厘清城镇化主题投资机会

　　户籍制度成就新投资

　　城镇化带来的需求有两块：消费和投资。其中消费是小头，假设每年1000万农民工进城，每个人每年增加2万块消费，也不过2000亿。但投资是大头，因为农民工进城可能八个人群租，孩子不去当地学校就读，生病了无医保福利。所以农民进城不是真正的城镇化，其对住房、医疗、教育和养老的需求严重不足。而如果把2.4亿农民工逐步转变为户籍人口，就会带来蓬勃的投资需求，经济增长所需的需求来源问题也就迎刃而解。

　　所以说，从需求端来看，城镇化就是最大的内需。

　　土改同时保证粮食安全

　　中国是人口大国，粮食安全上升为国家战略后，18亿亩红线是必需遵守的。所以首先确保粮食安全，然后才是城市化用地。同时，为防止土地改革全面铺开危及农地，城镇化大会讲到要按照守住底线、试点先行的原则稳步推进土地制度改革。所以城乡统一的建设用地市场建设，将进入区域试点阶段。体现在资本市场投资机会上，围绕农地及其相关农业服务的集中炒作，或许比围绕宅基地流转炒作要更现实。