最近，位于机场大道侨盛花园的“汇吧”接到了一个单子：我市某证券营业部找上门来，希望与他们合作，发行一款结构化的私募基金，基金规模3000万元。目前，一切准备工作已就绪，预计下月该基金正式成立。
3000万元的规模，在基金里，属于“起步价”，即最小型的基金。但这件事情的意义无疑是重大的——这将是温州本土的投资顾问团队(简称“投顾”)为机构打造的第一只私募基金。
在不少人看来，温州的资本领域是一个矛盾结合体。在温州，有着庞大的民间资金沉淀，投资需求很旺盛，同时，温州有众多的证券期货营业部，以及各种投资公司。在机构化投资日益取代散户投资的时候，一个很尴尬的现实摆在投资者和机构的面前：温州几乎没有本土的投顾，机构要发行产品，只能找外地的投顾。这意味着，温州投资者的钱，投向了温州某交易机构，但实际上打理这笔钱的，并非温州本土的操盘手。
而在上海、杭州等城市，这类机构繁多，他们频频来温，寻求与温州一些机构的合作。以永安期货温州营业部为例，他们已经发行的多款基金产品，均由杭州等地的投顾来操盘。
投顾与一般的投资公司的区别在于，他们是一个团队，但这个团队只埋头做交易，产品的销售等环节由合作的机构来完成。
温州本土的投顾应时而生，业内人士称，它将为温州的资本市场增添新的亮色。
神秘团队逐渐受到关注
“汇吧”位于侨盛花园的一幢商品房的一楼，从门面与名字来看，有些人还以为是一个网吧。的确，对于很多人来说，投顾是一个神秘的团队，特别是在他们还没有发行以自己的名字命名的产品前。
但在温州的金融圈里，汇吧有一定的知名度。知名度的积累，一定程度来源于它在温州的“另类”。近年来，温州民间金融发展迅速，各种业态百花齐放，但整体上，温州的民间金融机构，业务限于资金撮合与理财产品推荐两大类。汇吧则是温州民间金融生态里的一个另类，他们的定位是为机构发行的基金进行操盘，这在温州属于很新鲜的一个事物。尽管在上海、杭州等城市，这已经是一个很成熟的金融业态。
这个团队由8个人组成，清一色的温州本土人士，平均年龄超过30岁。组建这个团队前，这8个人在不同的单位上班，他们的共同特点是对资金市场比较熟悉，有多年的资本市场从业经历。
与外地投顾的起步轨迹相类似，在闯出名头前(即汇吧目前的状态)，他们只替少数的客户，以“专户”的形式进行投资。成立于去年8月份的汇吧，目前管理的资金约4000万元。这个数字，相当于温州一家中等规模的期货营业部的保证金规模。
但提升知名度完全靠“另类”显然是不现实的，真正让温州本土的机构看上他们，是因为他们的业绩。据汇吧负责人洪作兴介绍，该团队目前管理的账户有3个：股指账户、套利账户、程序化账户，从今年年初开始算，这三个账户目前的收益率分别为15%、30%、30%。从稳健性来看，这3个账户的最大回撤没超过5%。在今年这样的行情里，这样的收益率与稳健性，不仅跑赢了大盘，也跑赢了私募基金的平均水平。
凭着这样的“稳扎稳打”，这个本土投顾开始受到温州本地券商与投资公司的关注。有几个证券营业部的负责人，今年开始对他们进行长期的跟踪与分析，并在上个月决定要与汇吧合作，推出私募基金产品。上个月底，汇吧为了配合第一只阳光化私募产品的发行，还特地去工商部门进行名称的核准。
“草根团队”的运行模式不草根
这个低调的团队，由于诞生在资本市场不发达的温州，也被一些人认为是“草根团队”。这个团队里的成员，没有来自华尔街的金融精英，没有来自国内最知名金融机构的高管——对国内大部分想做出一番大事业的投顾来说，以上两种人，可以说是“标配”，至少对外宣传，少不了这两种人。
这个团队里，虽然没有这样的人，但他们的运作模式与产品的研究方向，却跟那些“高大上”的投顾是一致的。据洪作兴介绍，汇吧团队根据成员的特长，下设几个小团队，如“汇吧太极股指团队”等，每个小团队由3个人组成，分别负责策略、下单、风控。
在账户管理上，按照前期市场分析，出策略方案，分批建仓执行，盈利后加仓，风控，止损管理等流程，来确保资金的安全。账户盈利后，按照盈利分成的方式获得收益。
“我们没有花哨的模式，跟温州大部分人的特点一样，我们是务实型的。”洪作兴说，他们采用的是稳扎稳打的思路，把地基打得结实，只有这样，才能获得投资者的信赖。
本着这种思路，汇吧的目标是，到今年年底，发行2只基金产品，规模控制在1亿元左右。“销售等环节，我们不负责，我们只安心做交易，所以这样的规模，我们的团队还是有信心去做好的。”洪作兴说，温州的市场十分庞大，但不能急于求成，要根据实际情况一步一步走。
对于未来的前景，汇吧的目标是，努力打造成温州本土最好的期货私募基金，成为综合性金融管理公司。
本地投资机构对本土投顾持欢迎态度
温州本土投顾应时而生，对温州的券商与期货机构以及部分投资公司来说，有着“近水楼台先得月”的好处。
去年开始，温州众多证券期货营业部为了迎合投资者的需求，纷纷发行或销售各种私募基金，但是这些机构普遍面临着“资金好找，投顾难辨”的情况：找上门来的资金不少，找上门来的外地投顾也不少，怎么去鉴别这些投顾的优劣，是一大难题。
“外地找上门的投顾，包装成分太浓，要去实地考察，又太费时费力，如果有本土的投顾，肯定是我们重点考虑的，它的过往业绩如何，操盘风格怎么样，很容易看出来或查过来。”我市一期货公司负责人说。
温州中祯财富负责人周竞天今年以来也一直关注汇吧的成长。他说，温州投资者目前是资金充裕程度大于好产品的供应程度，如果温州本地的投顾能推出好的产品，对温州投资者的资金安排，会多一个渠道。特别是结构化的产品，既有固定收益的部分，又有浮动收益的部分，可以满足不同风险偏好的投资者的需求，从这个角度来说，本土投顾应运而生，会给资本市场增添亮色。
银河证券温州营业部相关负责人说，如果有温州本土的投顾，他们肯定会关注。但是，对一个投顾来说，最终能否赢得机构的信任，还是取决于他们的业绩与能力。因此他建议，对于新的投顾来说，不能太浮躁，要先做好小的产品，不要太追求规模。“你或许可以将3000万元的规模管理得很好，但超过1亿元，可能就做不好了。”该负责人希望，温州的投顾，能扎实一些，温州的市场很大，地基打得好，以后才可以建立更高的“大楼”。
