利率一降再降 储户转战“新三金”

　　在存款利率下行背景下，储户们开始积极寻找资金新去处。近期，一种由货币基金、债券基金和黄金基金构成的“新三金”理财组合迅速走红，成为储户们资产配置的新宠。

　　存款搬家，“新三金”崛起

　　端午前夕，在温州一家企业上班的文员阿新收到了一笔工资。他看了一眼短信里的数字，迅速将其分成了三部分：一半转入余额宝，三分之一买入短债基金，剩下的资金则趁着黄金价格回调加仓黄金ETF。

　　“货币基金保流动性，债基赚稳健收益，黄金用来抗通胀，这搭配比存银行靠谱多了。”阿新自信满满地说。

　　5月20日以来，银行业集体下调活期存款利率5个基点，定期存款整存整取三个月期、半年期、一年期、二年期均下调了15个基点，三年期和五年期均下调了25个基点，一年期定期存款利率已全线跌破1％。

　　在此背景下，“新三金”精准出击。据蚂蚁财富最新数据显示，截至2025年4月底，已有超过937万的“90后”和“00后”投资者同时配置了货币基金、短债基金和黄金基金，形成了“新三金”理财组合。

　　例如，以余额宝为代表的“T+0”赎回产品，年化收益率虽从巅峰期的6%降至1.324%，但仍高于活期存款，成为储户们日常资金的中转站。

　　有人调侃，以前是结婚买“三金”，现在先给自己管上“新三金”，日子稳一点多些底气。

　　“日收一蛋”新颖出圈

　　伴随着“新三金”组合的流行，债券基金正成为储户们的“心头好”，于是一个名为“收蛋人”的群体悄然崛起。债基每0.01%的净值波动被戏称为 “一个蛋”，正收益是“收蛋”，亏损则是“碎蛋”。

　　黄先生是一名在温州工作的“90后”投资者，他将自己收入的60%投入债券基金市场，每天通过手机APP查看收益“收蛋”。虽然行情波动时容易“碎蛋”（即收益为负），但黄先生算了一笔总账，2024年他的综合收益率为5%，远远跑赢定期存款利率。

　　“现在存款不断降息，我准备把剩下40%的存款产品挪到债基中。”黄先生说，在支付宝理财社区中，“今天收了几颗蛋”已取代传统的问候语，成为新的社交问候方式，还有人通过晒出自己的“蛋篮子”收益图，分享理财心得。

　　“上周五收了12个蛋，相当于120元，吃了顿小火锅犒劳了一下自己。”00后小王在社交平台上晒出了他的“收蛋笔记”：1~5个蛋是“大鹅蛋”，6~10个是“鸵鸟蛋”，10个以上是“恐龙蛋”。

　　数据显示，截至4月底，在蚂蚁财富平台上的债基“收蛋人”超过1600万。

　　理财观念悄然转变

　　“新三金”的流行和“收蛋人”文化的兴起，标志着储户们理财观念的转变，同时也加剧了存款搬家的趋势。央行数据显示，2025年4月，居民部门存款减少1.39万亿元，而同期非银存款大增1.57万亿元。这表明越来越多的储户正在将资金从传统的银行存款转向其他理财渠道。

　　采访中，多数投资者对记者表示，在低利率的当下，他们更看重资产配置的优化。

　　“投资是希望不被动接受低利率，拥有抵御风险的能力和底气。所以，‘新三金’也是给自己的一个保障。”储户阿新说。

　　债券基金和黄金短期虽然也有波动，但历史长期走势上涨，适合作为配置底仓，因此成为投资者稳健理财的热门选择。

　　温州一家银行理财顾问何畅指出，“新三金”中货基代表了流动性资产、债基代表了固定收益类资产、黄金代表了商品类资产，三类资产在不同情况下表现各异，作为个人投资者很难实时把握资产变化，建议进行组合投资，常见的比例是1:1:1，避免在极端情况下，资产组合出现大的回撤。

　　“另外，5月债券市场出现较大的波动，导致债市情绪波动放大的主要原因是美国关税问题引发的股债跷跷板。展望未来，由于市场不确定因素仍存在，债券市场利率预计仍会下滑。”何畅分析道。

　　来源：温州晚报

　　原标题：利率一降再降 储户转战“新三金”

　　记者： 余婷婷

本文转自：温州新闻网 66wz.com